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- 专题OverweightTP $150000.000010小时前Fadu Inc 投资者重新定位为AI基础设施标的，规模化和可持续盈利能力成辩论焦点法度公司投资者关注点转向规模化和盈利能力440110.KQ
- 专题2天前高利率环境下AI动量策略：维持敞口但提高选择性利率上升压制AI动量，但盈利支撑下策略仍可维持，需更精选
- 专题3天前汽车形态的机器人：我们还需要自己开车吗？探讨自动驾驶汽车和机器人出租车对个人出行的影响
- 专题3天前亚洲能源安全与AI能源需求：5万亿美元投资超级周期与9万亿美元价值创造亚洲能源安全与AI电力需求驱动5万亿美元投资超级周期0883.HK0857.HKRELIANCE.INGEVENR300750.SZ
- 专题3天前摩根士丹利GIC月度展望：AI资本支出驱动市场反弹，但消费疲弱与利率高企并存讨论美股反弹背后的AI资本支出驱动及利率与消费的失衡
- 专题4天前2026发达市场因子配置：AI与能源周期下的美国盈利增长、欧洲现金流防御、日本价值策略面向AI与能源周期，发达市场因子配置优先盈利兑现而非估值扩张
- 专题OverweightTP $373.00005天前亚德诺半导体（ADI）收购恩鲍尔半导体：强化AI数据中心供电布局ADI以15亿美元收购恩鲍尔半导体，增强AI处理器垂直供电能力ADI
- 专题OverweightTP $5800.00005月14日利洁时聚焦数字科学：加速产品创新与上市，构建竞争护城河利洁时数字科学能力提升创新效率，加速产品上市RKT.L
- 专题5月14日日本量化策略：当前AI驱动行情与1999年互联网泡沫高度相似比较当前日本股市与1999年互联网泡沫时期的因子表现，指出市场高度集中于AI/半导体
- 专题TP $8300.00005月12日全球中期策略：建设性但不自满，AI资本支出与能源风险主导回报跨资产配置建议：建设性立场，但警惕中东冲突与油价冲击风险S
- 专题5月12日AI与机器人的统一理论：从数字走向物理世界探讨AI与机器人的统一理论，连接数字与物理世界
- 专题5月12日汉坦病毒Q&A：安第斯疫情风险极低，疫苗开发仍处临床前回顾汉坦病毒传播、临床风险、预防及疫苗现状，认为大流行风险极低MRNA
- 专题5月12日投资组合构建专题：动量遇上宏观：在滞胀风险上升中驾驭风险偏好反弹滞胀风险上升与动量因子集中，建议防御性配置AAPLNVDAAMZNGOOGLAVGOMETA
- 专题OverweightTP $42.00005月12日瑞声科技：冷却分配单元量产标志战略拐点，市场尚未计入AI冷却期权价值瑞声科技冷却分配单元量产，AI冷却业务打开新增长空间2018.HK
- 专题Overweight5月12日中国AI加速、人形机器人出口与宁德时代双技术周期共振提供跨资产阿尔法中国多重结构性拐点与主题基金资金流汇聚形成独立阿尔法来源300750.SZ
- 专题5月11日AI重塑劳动力市场：银行岗位温和增长，科技硬件与软件净流失最大AI采用导致全球劳动力重塑，岗位净流失约5%但生产力提升约10%
- 专题5月11日代理型AI爆发：CPU与内存TAM大幅上调，AI基础设施新一轮扩张启动代理型AI从试点进入规模化部署，推动CPU和内存需求大幅增长，摩根士丹利上调2030年服务器CPU和内存TAMAMD.OARM.OINTC.ONVDA.O005930.KS000660.KS
- 专题5月11日2026年世界杯为全球啤酒销量带来24个基点提升，百威英博受益最大量化世界杯赛事深入阶段对啤酒销量的不对称提振效应BUDHEINYCABGY
- 专题5月7日人形机器人：转折点在资本而非技术全球资本加速涌入亚洲人形机器人赛道，中国供应链已实现规模化盈利，特斯拉Optimus进度不及预期TSLA688017.SH601100.SH300124.SZ002472.SZ
- 专题5月7日中国AI飞轮：堆栈竞争与算力效率决定赢家中国AI堆栈、算力竞赛与令牌经济分析BN
- 专题5月7日股债指标重建：建立透明、适应性的战术配置信号重建透明、适应性强的股债指标用于战术配置
- 专题5月6日AI从思考转向行动：AI代理崛起重塑科技供应链AI从对话式聊天转向主动代理，影响全球科技供应链
- 专题5月6日量化驱动盈利惊喜选股策略：2026年5月美国及欧洲潜在超预期个股利用盈利惊喜综合评分筛选2026年5月财报季中可能超预期或低于预期的股票AMATINTUCRWDNVDA
- 专题5月5日市场处于历史极端动量事件，脆弱性上升，建议向主动多元化配置再平衡市场处于极端动量事件，仓位脆弱，建议转向主动配置
- 专题OverweightTP $180.00005月5日ServiceNow Inc：FY30愿景可信，但需再加速证据以推动估值扩张ServiceNow FY30收入目标有支撑但需再加速证据NOW
- 专题5月5日推出QAML：融合量化、分析师与机器学习的选股框架介绍结合量化、分析师和机器学习的选股框架QAML及其全市场表现
- 专题5月5日QAML因子证据与信号设计：价值与质量的非线性互动及动量确认发布QAML因子框架，揭示价值与质量的非线性关系及动量确认机制
- 专题TP $650.00005月4日软件板块估值深度回调：底部确立还是短暂反弹？软件板块估值处于历史低位，判断是底部还是反弹MSFTGDDYZETAFIVN
- 专题4月30日GIC资产配置模型2026年3月表现：战略与战术配置回顾摩根士丹利GIC资产配置模型2026年3月表现回顾
- 专题4月30日GIC资产配置绩效二级：2025年9月GIC资产配置模型的假设绩效与方法论说明
- 专题4月29日QAML模型预览：融合量化、分析师与机器学习的选股新策略预览QAML模型，结合学术因子、分析师洞察与机器学习，形成行业与贝塔中性选股策略
- 专题4月27日Generate Biomedicines：AI驱动的可编程蛋白质如何重塑药物发现流程AI在药物发现中的整合潜力与可编程生物学的展望
- 专题4月27日日本权益策略：基于分析师调查的中东局势指引风险导航中东局势增加日本企业指引不确定性，策略上关注敏感性与定价差距
- 专题4月27日标普500盈利修正与宏观基本面脱节，市场脆弱性上升盈利修正虽处高位但不可持续，市场存在下行风险
- 专题4月27日摩根士丹利全球宏观论坛：AI生态系统新进展——代理式AI、企业采纳与融资演变AI代理崛起与企业采纳加速，基础设施融资渠道拓宽深化BNMM
- 专题OverweightTP $78.00004月22日达能：关于婴儿配方奶粉复苏、成本通胀与资本配置的十个关键问题达能婴儿配方奶粉、成本通胀与区域增长问题待解BN.PA
- 专题4月21日美国中期选举前瞻：政策延续性下的行业轮动与市场策略中期选举预计不会改变宏观政策主基调，但将影响财政、AI、能源等增量政策步伐，带来行业分化。GOBJDRIKHCPEPMSCI
- 专题4月16日摩根士丹利GIC五大资产配置模型详解与二月表现评估本报告详细阐述了摩根士丹利全球投资委员会的五大风险等级资产配置模型框架，并评估了其2026年2月的假设表现。
- 专题4月16日摩根士丹利GIC资产配置模型表现回顾与策略框架解析报告展示了摩根士丹利全球投资委员会五大资产配置模型的表现，并详细阐述了其构建方法论与基准指数定义。
- 专题4月13日宏观范式重构与微观分化加剧：新制度下股债组合失效与主动策略制胜投资范式向宏观与微观交织的复杂环境转变，需通过主动择股和行业配置捕捉阿尔法，传统股债组合面临失效。
- 专题Equal-weightTP $69.00004月1日英诺赛科中国峰会反馈：GaN芯片驱动AI数据中心电源，2026年营收展望增长60%英诺赛科分享在中国峰会的反馈，重点讨论其在氮化镓功率半导体的增长前景，特别是来自AI数据中心和汽车应用的驱动。2577.HK
- 专题3月30日伊朗冲突推升能源价格与政策不确定性，可持续投资面临短期挑战分析伊朗冲突引发的能源价格冲击、脱碳政策软化风险及各行业盈利影响，评估对可持续投资的含义。RYAAYICAGYDLAKYWZZAFASMLRWEOY
- 专题OverweightTP $105.00003月27日Sempra投资者会议纪要：德州增长与资本支出上调支撑2030年盈利目标Sempra通过出售资产强化资产负债表，德州数据中心需求推动资本支出上调，支持2030年盈利目标。SRE
- 专题UnderweightTP $78.00003月26日传保乐力加拟收购百富门，烈酒行业整合或重塑竞争格局分析保乐力加可能收购百富门的市场传闻，探讨其战略动因、潜在架构及行业整合影响。PERP.PABF.B
- 专题3月26日摩根斯坦利全球投资委员会2026年1月资产配置表现：五级风险模型回顾与展望摩根斯坦利全球投资委员会发布2026年1月资产配置模型表现，涵盖五级风险偏好组合的回顾与分析。
- 专题3月26日艺术品作为另类资产：4.8%预期回报下的多元化潜力与结构性风险评估艺术品作为另类资产类别的历史回报、多元化潜力及高成本与非流动性风险
- 专题3月26日政策型投资组合：长期投资的纪律性框架与战术调整空间报告阐述了政策型投资组合作为长期资产配置基准的作用，并提供了不同投资者类型的模型组合。
- 专题3月25日TurboQuant压缩算法提升AI推理效率，降低部署成本并扩展应用场景TurboQuant算法大幅压缩AI推理内存需求，提升硬件利用率并降低部署成本。
- 专题3月18日中美元首峰会情境框架：地缘政治风险与股票配置策略分析中美元首峰会不同情境对股票市场的影响及投资机会。IC
- 专题3月12日市场结构性拐点：AI资本热潮降温，滞胀风险与板块分化主导投资策略市场正从生成式AI单点增长转向应对滞胀风险、资本错配和流动性压力的多策略投资框架。
- 专题OverweightTP $34500.00003月9日三井金属1月铜箔出口数据强劲，AI服务器需求成核心增长动力一月马来西亚及日本铜箔出口数据强劲，印证AI服务器基础设施需求旺盛，支持三井金属增长前景。5706.T5714.T5016.T5711.T5703.T5713.T
- 专题3月6日2026能源电力会议：资本纪律与AI效率提升主导现金流及股东回报2026能源电力会议强调行业资本纪律、AI技术效率提升及数据中心需求驱动基础设施投资CVXXOMOXYEOGWMB
- 专题3月6日TMT峰会第四天：AI投资转向规模化智能体运营平台，青睐SHOP、NOW、CRM等AI投资机会转向能规模化嵌入智能体并治理的企业平台，如SHOP、NOW、CRM、NET、TEAM等拥有运营护城河的公司SHOPNOWCRMNETTEAMCRWD
- 专题3月5日TMT峰会第三天：AI智能体转向企业部署，使能基础设施价值被低估AI智能体从概念转向企业部署，使能基础设施价值被市场低估，货币化2026年加速NOWBLMSFTDTFRSH
- 专题3月4日TMT大会软件第二日：领先平台资产铸AI护城河，确保创新周期参与领先软件平台利用专有数据和工作流构建AI护城河，市场低估其结构性优势BILLCCCCRMNETSNOWRNG
- 专题3月4日日本量化策略：拥挤动量交易崩盘放大尾部风险，波动性预计持续高企日本股市动量因子因拥挤头寸平仓崩盘，暴露过热风险，建议战术谨慎
- 专题3月4日软件行业AI结构性优势：现有企业叠加核心资产加速创新与货币化领先软件公司利用既有护城河快速布局AI，占据优势有望超越市场表现INTUDDOGSHOPSNOWMSFTADBE
- 专题3月3日2026股市轮动过度：AI颠覆恐惧被夸大，选股与新兴市场现机会剖析股市板块轮动过度，AI恐惧制造选股机会，宏观体制转换利好信贷与实物资产